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En septiembre de 2025, el euríbor estaba en el 2,172 %. En septiembre de 2026 cerró en el 3,247 %. Más de un punto en doce meses. Si tienes una hipoteca variable, o estás pensando en firmar una, esa diferencia tiene un precio concreto en euros cada mes.
Este artículo no intenta adivinar adónde irá el euríbor. Hace algo más útil: traduce la subida a tu cuota, explica qué pasa cuando el piso está alquilado y te da una prueba sencilla para saber si una operación aguanta un punto más.
Dato de septiembre de 2026. El euríbor de cada mes lo publica el Banco de España a primeros del mes siguiente, y actualizaremos este artículo con cada dato nuevo. Los ejemplos son ilustrativos: contenido divulgativo, no es asesoramiento financiero, fiscal ni jurídico. Las condiciones de tu hipoteca son las de tu escritura.
El dato: dónde está el euríbor
| Mes | Euríbor a 12 meses |
|---|---|
| Septiembre de 2025 | 2,172 % |
| Agosto de 2026 | 2,954 % |
| Septiembre de 2026 | 3,247 % |
El euríbor a 12 meses es el índice oficial de referencia del mercado hipotecario y el que usan la mayoría de las hipotecas variables en España. En septiembre subió casi tres décimas sobre agosto y 1,075 puntos sobre un año antes.
Cuánto sube la cuota
Tomemos una hipoteca variable de 150.000 € a 25 años, con el euríbor más un punto y cuota constante (sistema francés, el habitual en España). Calculamos la cuota con el euríbor de hace un año y con el de ahora:
| Euríbor | Tipo | Cuota |
|---|---|---|
| Hace un año | 3,172 % | 724,81 € |
| Septiembre | 4,247 % | 812,36 € |
| Un punto más | 5,247 % | 898,61 € |
Del primer escenario al segundo, la cuota sube 87,55 € al mes: 1.050,56 € al año. Y a lo largo de los 25 años, los intereses pasarían de unos 67.400 € a unos 93.700 €, si el euríbor se quedara donde está, que nunca pasa: se revisa en cada periodo.
C = 150.000 € · n = 300 cuotas
i = 4,247 % ÷ 12
Cuota = 812,36 €
Si ya llevas años pagando
En una hipoteca real, la revisión no recalcula el préstamo desde cero: aplica el tipo nuevo al capital que te queda y al plazo que te queda. Por eso la misma subida pesa algo menos cuanto más has amortizado.
Con el mismo préstamo, si llevaras cinco años pagando al 3,172 %, te quedarían unos 128.684 € a 20 años. Revisado al 4,247 %, la cuota pasaría de 724,81 € a 796,65 €: 71,84 € más al mes, unos 862 € al año. Menos que en el ejemplo anterior, pero sigue siendo dinero que sale cada mes.
Si el piso está alquilado
Aquí está lo que más se olvida: tu inquilino no paga más porque suba el euríbor. La renta se actualiza con lo que diga el contrato y dentro de los límites legales vigentes, y nada de eso depende de tu hipoteca. La subida de la cuota sale, entera, de lo que te deja el piso.
Pongamos un piso alquilado por 1.050 € al mes, con 230 € al mes de gastos (comunidad, IBI, seguro, mantenimiento y una reserva para meses vacíos e impagos). Antes de la hipoteca, el piso deja 820 € al mes. Con la misma hipoteca de 150.000 € (cuotas de 724,81 €, 812,36 € y 898,61 €), esto es lo que te queda:
| Euríbor | Al mes | Al año |
|---|---|---|
| Hace un año | +95 € | +1.142 € |
| Septiembre | +8 € | +92 € |
| Un punto más | −79 € | −943 € |
Es el mismo piso, con el mismo inquilino y la misma renta. En un año ha pasado de dejar algo más de mil euros a quedarse casi a cero. Con un punto más, cada mes tendrías que poner dinero de tu bolsillo.
¿Cuánto le deja tu piso con la cuota de hoy? Pon tu renta, tus gastos y tu hipoteca y lo ves en un minuto.
Abrir la calculadora →La prueba del punto extra
Nadie sabe dónde estará el euríbor dentro de dos años. Lo que sí puedes saber hoy es si tu operación lo aguanta. La prueba tiene tres pasos:
- Calcula la cuota con el euríbor actual más tu diferencial. Es tu escenario base.
- Vuelve a calcularla con un punto más. En el ejemplo, de 812 € a 899 €.
- Resta esa cuota a lo que deja el piso después de gastos. Si sigue saliendo positivo, o un negativo que puedes asumir sin apuros, la operación aguanta. Si no, el problema no es el euríbor: es que el piso solo funciona con los tipos a favor.
Si tu hipoteca es fija, esta prueba no cambia tu cuota, pero sirve igual para comparar ofertas: el tipo fijo que te ofrecen es, en el fondo, el precio de no tener que hacerla.
Cuándo te llega la subida
La cuota no cambia el mes en que sube el euríbor. Cambia en la fecha de revisión de tu hipoteca. Lo habitual es revisar cada seis o doce meses, con el euríbor de un mes concreto anterior a la revisión, pero cada escritura lo fija a su manera. Busca en la tuya tres cosas:
- Cada cuánto se revisa (semestral o anual).
- Qué mes de euríbor se usa para cada revisión.
- Tu diferencial, y si tiene bonificaciones que dependan de productos vinculados.
Con eso sabes cuándo te llegará la próxima cuota y con qué dato. Si tu revisión es anual y la última fue hace poco, la subida de este año todavía no se ha notado en tu recibo.
Errores frecuentes
Mirar el euríbor y olvidar el diferencial
Lo que pagas es la suma de los dos. Un diferencial de un punto convierte un euríbor del 3,25 % en un tipo del 4,25 %.
Pensar que la renta compensará la subida
La renta y la hipoteca van por caminos distintos. La actualización de la renta la marca el contrato y los límites legales, no tu cuota.
Calcular la operación solo con el euríbor de hoy
El euríbor de hoy es un punto de partida, no una promesa. Si la operación solo cuadra con el dato actual, no tiene margen.
Esperar la subida el mes siguiente
Llega en tu fecha de revisión, con el mes de referencia de tu escritura. Mírala para no llevarte la sorpresa.
Preguntas frecuentes
¿Cuánto está el euríbor en septiembre de 2026?
El euríbor a 12 meses, índice oficial de referencia del mercado hipotecario, se situó en el 3,247 % en septiembre de 2026, según el Banco de España. Es 1,075 puntos más que un año antes, cuando estaba en el 2,172 %.
¿Cuánto sube la cuota de la hipoteca con un punto más de euríbor?
Depende del capital pendiente y del plazo. En una hipoteca de 150.000 € a 25 años con un diferencial de un punto, pasar del euríbor de septiembre de 2025 al de septiembre de 2026 sube la cuota de 724,81 € a 812,36 € al mes: 87,55 € más, unos 1.050 € al año. Si llevas cinco años pagando, la subida es algo menor, unos 72 € al mes, porque se aplica sobre menos capital y menos plazo.
¿Cuándo me sube la cuota si el euríbor sube?
En la fecha de revisión que fija tu escritura, no el mes en que sube el euríbor. Lo habitual es revisar cada seis o doce meses con el valor del euríbor de un mes concreto anterior a la revisión, pero cada contrato lo fija a su manera: mira la periodicidad, el mes de referencia y el diferencial en tu escritura.
Si tengo el piso alquilado, ¿puedo pasar la subida al inquilino?
La cuota de tu hipoteca no forma parte de la renta. La renta se actualiza según lo que diga el contrato y con los límites legales que estén en vigor, que no tienen nada que ver con el euríbor. En la práctica, la subida de la cuota sale de lo que te deja el piso cada mes.
Fuentes y metodología
- Banco de España, nota del 1 de octubre de 2026: el euríbor a 12 meses (tipo oficial de referencia del mercado hipotecario) se situó en el 3,247 % en septiembre, 1,075 puntos más que un año antes. El dato de septiembre de 2025 (2,172 %) sale de esa diferencia.
- Euríbor de agosto de 2026 (2,954 %): tipos de referencia oficiales del mercado hipotecario publicados por el Banco de España en el BOE (BOE-A-2026-18507).
Supuestos de los ejemplos: préstamo de 150.000 € a 25 años (300 cuotas) · sistema francés de cuota constante · tipo = euríbor del mes indicado + 1 punto, aplicado a todo el plazo · en el ejemplo de cinco años, los primeros 60 meses al 3,172 % y revisión al 4,247 % sobre el capital y el plazo pendientes · piso alquilado por 1.050 €/mes con 230 €/mes de gastos operativos y reserva de vacío e impago · sin impuestos. Son cálculos propios con fines ilustrativos: tu banco aplica las condiciones de tu escritura.
Datos verificados con el Banco de España a 26 de octubre de 2026. El euríbor de octubre se publica a primeros de noviembre y actualizaremos el artículo con él.
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